本報(bào)記者 李婷

    在全球能源轉(zhuǎn)型加速推進(jìn)的背景下，2025年下半年以來(lái)，下游動(dòng)力、儲(chǔ)能等市場(chǎng)持續(xù)高景氣，帶動(dòng)上游材料端訂單快速增長(zhǎng)。

    進(jìn)入第四季度，鋰電產(chǎn)業(yè)鏈延續(xù)9月份磷酸鐵鋰正極材料多個(gè)大單的火熱態(tài)勢(shì)，保供合作協(xié)議頻出，行業(yè)呈現(xiàn)“搶貨”熱潮。

    對(duì)此，萬(wàn)聯(lián)證券投資顧問(wèn)屈放對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者表示，密集的長(zhǎng)單協(xié)議背后，是鋰電產(chǎn)業(yè)鏈邏輯發(fā)生轉(zhuǎn)變，從過(guò)去追求規(guī)模擴(kuò)張的“產(chǎn)能競(jìng)賽”，轉(zhuǎn)向保障供應(yīng)鏈安全的“價(jià)值深耕”，長(zhǎng)期主義逐漸成為鋰電產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同發(fā)展共識(shí)。

    上游頻現(xiàn)搶貨潮

    上游材料端已率先進(jìn)入“搶單模式”。

    近日，有上市企業(yè)稱，目前整個(gè)鋰電銅箔行業(yè)處于“爆單”狀態(tài)，其中新能源動(dòng)力電池、儲(chǔ)能等需求回暖是主要原因。

    廈門廈鎢新能源材料股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“廈鎢新能”）相關(guān)負(fù)責(zé)人對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者表示，當(dāng)前動(dòng)力市場(chǎng)方面，新能源汽車仍處于快速發(fā)展階段，動(dòng)力電池的正極材料，也繼續(xù)保持增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。其中2025年前三季度，公司動(dòng)力電池正極材料（含三元材料、磷酸鐵鋰等）實(shí)現(xiàn)銷量5.30萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)36.29%。

    此前在10月底，廈鎢新能與格林美股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“格林美”）剛簽署一份為期三年戰(zhàn)略合作框架協(xié)議，約定格林美將向廈鎢新能供應(yīng)各類電池原料與材料產(chǎn)品，包括氯化鈷、硫酸鎳、三元前驅(qū)體、碳酸鋰/磷酸鋰等含回收料在內(nèi)，根據(jù)需求進(jìn)行保供，三年合計(jì)供應(yīng)45萬(wàn)噸。

    受到市場(chǎng)需求影響，鋰電材料價(jià)格也出現(xiàn)了上漲趨勢(shì)。生意社數(shù)據(jù)顯示，11月13日，電池級(jí)碳酸鋰基準(zhǔn)價(jià)報(bào)84700元/噸，與本月初80200.00元/噸相比，上漲了5.61%。

    對(duì)此，前述相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，目前公司擴(kuò)產(chǎn)計(jì)劃圍繞市場(chǎng)需求開展，具體產(chǎn)能布局與公司產(chǎn)品戰(zhàn)略保持一致。同時(shí)，公司持續(xù)關(guān)注產(chǎn)品價(jià)格波動(dòng)情況，并堅(jiān)持研發(fā)投入以技術(shù)創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)公司業(yè)績(jī)。

    供應(yīng)鏈重構(gòu)競(jìng)合新局

    新能源產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈從下至上的密集“保供”合作正在持續(xù)傳導(dǎo)。

    11月10日，寧德時(shí)代新能源科技股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“寧德時(shí)代”）與廣州汽車集團(tuán)股份有限公司正式簽署了一份10年的全面戰(zhàn)略合作協(xié)議。11月12日，儲(chǔ)能系統(tǒng)集成商的頭部企業(yè)北京海博思創(chuàng)科技股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“海博思創(chuàng)”）與寧德時(shí)代簽署為期十年的戰(zhàn)略合作協(xié)議，明確未來(lái)三年向后者采購(gòu)不低于200GWh儲(chǔ)能電芯。海博思創(chuàng)認(rèn)為，該公司與寧德時(shí)代簽署戰(zhàn)略合作協(xié)議有利于雙方建立長(zhǎng)期、穩(wěn)定的戰(zhàn)略合作關(guān)系，打造協(xié)同競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。

    黃河科技學(xué)院客座教授張翔對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者表示，長(zhǎng)期合作模式鎖定供需關(guān)系、共享資源網(wǎng)絡(luò)，同時(shí)也能幫助上游企業(yè)穩(wěn)定產(chǎn)能利用率，形成風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)、利益共享的協(xié)同機(jī)制。長(zhǎng)期合作模式將成為鋰電產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同發(fā)展的主流。

    屈放表示，當(dāng)前產(chǎn)業(yè)鏈已從產(chǎn)能擴(kuò)張向供應(yīng)鏈安全戰(zhàn)略升級(jí)，上下游企業(yè)通過(guò)長(zhǎng)單協(xié)議，鎖定核心材料產(chǎn)能，體現(xiàn)了上下游協(xié)同的分工與合作；全球鋰電產(chǎn)業(yè)鏈正通過(guò)大規(guī)模長(zhǎng)單協(xié)議，構(gòu)建新型競(jìng)合關(guān)系。

（編輯 上官夢(mèng)露）