近期國際油價走高,原油類基金的收益也水漲船高,備受市場關(guān)注。據(jù)統(tǒng)計,截至5月21日,原油類基金的年內(nèi)平均收益率超過14.62%,遠超全市場QDII基金1.25%的平均水平。其中,易方達原油基金以近20%的年內(nèi)收益領(lǐng)跑同類產(chǎn)品。業(yè)內(nèi)人士建議投資者,如想借道基金跟蹤油價、捕捉短期行情,建議選擇與油價相關(guān)性高、流動性較好的產(chǎn)品。
據(jù)Wind數(shù)據(jù)統(tǒng)計,今年以來截至5月21日,QDII基金漲幅排行榜前十名中有8只原油、大宗商品類的基金。其中,易方達原油A美元現(xiàn)匯、易方達原油C美元現(xiàn)匯年內(nèi)漲幅分別為19.45%、19.23%,位列第一、第二。此外,嘉實原油、南方原油、國泰大宗商品、易方達原油A人民幣、易方達原油C人民幣、華寶標普油氣美元的年內(nèi)漲幅也都超過14%。
齊齊躋身漲幅榜前十位的易方達原油基金A類美元、C類美元、A類人民幣、C類人民幣其實是同一只產(chǎn)品的4類份額,區(qū)別僅在于收費方式和計價幣種,在投資運作上并無不同。
該產(chǎn)品的基金經(jīng)理范冰表示,原油類基金近期的亮眼表現(xiàn)主要得益于原油價格上漲。從供給來看,拉美最大產(chǎn)油國委內(nèi)瑞拉原油產(chǎn)量持續(xù)減少,石油輸出國組織(OPEC)也在繼續(xù)推進減產(chǎn)行動。從需求來看,一方面,全球經(jīng)濟整體回暖,無論是美、歐等發(fā)達國家還是新興國家,一季度經(jīng)濟表現(xiàn)都不錯,這是原油需求在基本面上的核心支撐;另一方面,美國退出伊核協(xié)議引發(fā)的地緣政治緊張仍未消退,加劇了市場對主要產(chǎn)油國供應(yīng)中斷的擔憂,拉高了短期需求。因此,油價上漲的趨勢或?qū)⒊掷m(xù)一段時間。
據(jù)了解,目前國內(nèi)投資者可以選擇的原油類基金中,一部分股票型基金的投資標的是與原油相關(guān)的個股,而易方達原油等FOF基金的投資標的是原油ETF和原油基金。業(yè)內(nèi)人士分析稱,與股票型基金相比,F(xiàn)OF基金受到股市行情干擾較小,與國際原油價格走勢的相關(guān)性更高。對于想通過短期交易來捕捉油價上漲機遇的投資者,F(xiàn)OF基金是更合適的選擇。
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